Cada diciembre, el aguinaldo -esa prestación laboral consagrada en el Artículo 87 de la Ley Federal del Trabajo, equivalente a al menos 15 días de salario- llega a los bolsillos de 25 millones de trabajadores como un respiro financiero.

Sin embargo, en lugar de convertirse en ahorro, inversión o alivio de deudas estructurales, se transforma en combustible para un frenesí consumista que, potenciado por el Buen Fin, el marketing emocional y la ausencia crónica de educación financiera, condena a millones de hogares a iniciar el año con tarjetas de crédito al limite, préstamos personales y una presión económica que se prolonga hasta el siguiente ciclo.

El espejismo del Buen Fin

Lanzado en 2011 como una iniciativa público-privada para adelantar el consumo navideño y reactivar la economía, el Buen Fin se ha consolidado como el detonante perfecto del gasto impulsivo.

En 2024, la Concanaco proyectó ventas por 195 mil millones de pesos -un aumento de 5%, respecto a 2023- con 68% de los participantes financiando compras con tarjetas de crédito o meses sin intereses (MSI), según la Asociación Mexicana de Venta Online (AMVO).

Pero detrás de los descuentos de 30-70% en pantallas, electrodomésticos y ropa, se esconde una realidad: 62% de las compras en Buen Fin no es en necesidades reales, sino en deseos inducidos, revela la Encuesta de Consumo 2024 de Kantar México.

El 45% de los hogares que gastó su aguinaldo en este evento, lo hizo en productos que no habían presupuestado, y 38% usó MSI de 12 a 18 meses, lo que significa que estarán pagando la Navidad de 2025 con intereses hasta 2027.

“El Buen Fin no es un fin de semana de ahorro: es un fin de de semana de endeudamiento disfrazado de oportunidad’ , sentencia Francisco Antonio Serrano Camarena, economista de la Universidad Autónoma de Coahuila.

Marketing emocional: la Navidad como obligación de compra

Las campañas publicitarias de noviembre y diciembre no venden productos, venden emociones. “Regala amor”, “Haz realidad sus sueños”, “La mejor Navidad es con (marca)”; Todos son mensajes que explotan la culpa parental, la presión social y el miedo a la exclusión.

Según un estudio de la Procuraduría Federal del Consumidor (Profeco), 71% de los padres mexicanos siente presión por comprar regalos caros para no decepcionar a sus hijos, incluso si eso implica endeudarse.

En este contexto, el aguinaldo deja de ser un ingreso extraordinario y se convierte en un impuesto emocional al consumo. El 54% de los trabajadores formales destina entre 60 y 100% de su gratificación a regalos, cenas y decoraciones, según la Encuesta Nacional de Inclusión Financiera (ENIF) 2024. Sólo 12% lo usa para ahorro o inversión, y apenas 8% para pago de deudas.

La deuda a largo plazo: el costo real del MSI

Los meses sin intereses son el gancho perfecto. Parecen gratuitos, pero no lo son. El 78% de los usuarios de MSI no lee las condiciones, según la Condusef, y desconocen que si no pagan el total antes del plazo, se activan intereses retroactivos de 40 a 60% anual.

El 35% de los usuarios de MSI caen en mora en los primeros seis meses.

El crédito revolvente generado por MSI representa 42% de la cartera vencida en tarjetas de crédito.

En 2024, el saldo promedio por tarjeta de crédito en México alcanzó los 38 mil pesos, y el 60% de ese saldo proviene de compras en promociones como el Buen Fin, revela el Banco de México. Esto significa que el aguinaldo de diciembre de 2025 ya está comprometido para pagar deudas de diciembre 2024.

Educación financiera

México ocupa el lugar 13 de 26 en educación financiera según la OCDE. Sólo 32% de los adultos entiende conceptos básicos como interés compuesto o inflación. En este vacío, el trabajador promedio:

No distingue entre necesidad y deseo.

No calcula el costo real de los MSI.

No tiene presupuesto navideño.

No conoce alternativas como inversión en Cetes (que en 2025 pagan 10.5% anual) o pago anticipado de deudas.

El circulo vicioso: de diciembre a enero.

El resultado es predecible.

Etapa comportamiento consecuencia noviembre Buen Fin + marketing emocional.

Gasto impulsivo con MSI diciembre, regalos, cenas, viajes, aguinaldo agotado, enero cuentas pendientes.

Endeudamiento, estrés financiero febrero-marzo pago de MSI + intereses reducción del ingreso disponible.

En 2025, 48% de los hogares mexicanos iniciará el año con deuda navideña, según la ENIF, y 28% tardará más de 12 meses en liquidarla.

Hacia un aguinaldo inteligente

Expertos proponen un cambio estructural.

Educación financiera obligatoria en empresas antes de dispersar el aguinaldo.

Límites reales a los MSI (máximo seis meses, sin interés retroactivo).

Campañas gubernamentales que promuevan el ahorro y la inversión del aguinaldo.

Incentivos fiscales para quienes usen el aguinaldo en pago de deudas o inversión (ejemplo, deducción en Cetes).

Mientras tanto, el trabajador mexicano sigue atrapado en el mismo ciclo: recibe un ingreso extraordinario, lo gasta en lo ordinario, y paga lo extraordinario con intereses.

El aguinaldo no es el problema… el problema es lo que hacemos con él.